레이달리오가 4분기에 줍줍한 종목은? [브리지워터 포트폴리오 분석]

안녕하세요.

로빈후드입니다.

 

 

여러분은 유명한, 혹은 전설적인 투자자 하면 딱 떠오르는 인물이 있나요?

저의 경우에는 '피터린치', '존 보글', 그리고 '워런버핏' 정도가 떠오르는데요.

*이 외에도 다양하게 많은 분들이 계시지만, 제가 인사이트를 얻은 분들은.. 이정도, 반박시 님 말이 맞음

 

 

 

 

 

 

 

 

지난 번 "워런버핏이 4분기 줍줍한 종목은?"이라는 제목으로 글을 하나 올렸었는데, 꽤 재밌어 하시는 분들이 많아서,

오늘은 브리지워터 어소시에이츠(Bridgewater Associates)를 4분기 포트폴리오에 대해 분석해보도록 하겠습니다.

*브리지워터 어소시에이츠는 최대 규모의 헤지펀드로, 레이달리오가 설립, 현재 $17.202 Billion 자산을 운용중입니다.

 

 

기준은 다음과 같습니다.

 

 

 

날짜 기준 : 2021년 12월 31일
구분 기준 : BRIDGEWATER ASSOCIATES, LP
비교군 : Prev Shares - Current Shares
[전분기 대비 포트폴리오 편입 비중]

 

 

 

 

Stock	Market Value	Change in	% Change	Estimated	Recent Price
SPY	$894,461,000	-84,371	-4%	201.37	446.10
PG	$848,840,000	501,602	10%	139.87	156.82
VWO	$831,193,000	-6,640,461	-28%	46.12	50.36
PEP	$530,141,000	372,683	13%	148.47	165.96
JNJ	$529,931,000	343,706	12%	160.22	167.31
COST	$519,806,000	65,041	7%	389.31	513.92
KO	$514,581,000	319,917	3%	53.19	60.91
BABA	$507,043,000	978,163	29%	168.54	126.24
IEMG	$496,401,000	-5,467,457	-39%	60.4	60.22
MCD	$449,661,000	219,020	15%	229	253.81
EEM	$435,315,000	-11,227,034	-55%	50.66	49.43
IVV	$416,709,000	47,645	5%	361.7	448
WMT	$409,741,000	-2,193,879	-43%	141.23	134.37
GLD	$391,224,000	-103,883	-4%	143.17	173.08
ABT	$307,340,000	313,352	16%	117.06	123.98
SBUX	$299,519,000	279,979	12%	105.21	94.51
TGT	$242,736,000	94,600	9%	199.93	207.18
EL	$189,749,000	-194,340	-27%	274.38	307.53
JD	$186,466,000	671,646	33%	65.02	76.13
CL	$162,055,000	231,899	13%	81.65	78.58
PDD	$155,187,000	742,059	38%	84.78	61.23
ISRG	$144,005,000	27,565	7%	333.29	289.31
LQD	$127,303,000	-104,075	-9%	119.92	123.11
IAU	$126,707,000	-165,235	-4%	26.92	35.23
DG	$115,143,000	36,859	8%	212.85	199.15
BIDU	$111,573,000	143,987	23%	141.87	166.86
SYK	$110,486,000	22,861	5%	244.68	258.72
FXI	$108,351,000	-1,299,947	-30%	40.26	37.86
KMB	$105,233,000	77,858	11%	138.95	131.5
EW	$104,532,000	117,220	17%	98.73	110.93
CMG	$97,344,000	1,500	2%	1,419.73	1,566.99
NIO	$97,202,000	228,498	8%	27.25	25.79
EWT	$95,036,000	No Change	0%	37.34	65.72
HD	$91,366,000	-110,247	-33%	318.62	353.26
BDX	$90,226,000	60,575	20%	244.47	271.15
YUM	$87,476,000	51,235	8%	109.19	123
SYY	$85,141,000	94,108	9%	73.43	84.35
STZ	$82,801,000	-33,941	-9%	214.86	219.55
LOW	$81,454,000	-158,480	-33%	196.27	228.1
CVS	$80,703,000	-275,969	-26%	70.78	102.97
HCA	$80,381,000	-28,510	-8%	183.17	242.39
MCHI	$79,567,000	-785,309	-38%	66.03	63.16
BSX	$77,633,000	287,729	18%	39.92	44.01
MNST	$76,548,000	-222,666	-21%	89.04	82.78
VEEV	$74,114,000	-6,352	-2%	286.58	229.91
IDXX	$68,263,000	15,166	17%	559.99	510.87
DLTR	$67,771,000	46,222	10%	104.53	137.79
KR	$62,434,000	19,183	1%	36.27	46.41
BGNE	$62,174,000	53,560	30%	327.51	219.89
HSY	$62,108,000	-76,095	-19%	158.19	202.88

 

 

 

 

총 85개 종목 중, 편입 비중 상위 50개의 종목만 추려봤습니다.

이 중, 전 분기 대비 비중(%)으로만 따졌을때, 가장 큰 폭으로 비중이 줄었던 종목 상위 5개 종목은

 

 

 

- EEM (iShares MSCI Emerging Markets ETF)
- IEMG (iShares Core MSCI Emerging Markets ETF)
- VWO (Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund ETF)
- WMT (Walmart)
- MCHI (iShares MSCI China ETF)

 

 

 

이머징마켓(신흥국)의 비중을 큰 폭으로 줄인것을 볼 수 있는데요.

반대로, 전 분기 대비 비중(%)으로, 가장 큰 폭으로 비중이 늘어난 종목 상위 5개 종목은

 

 

 

- PG (Procter & Gamble)
- COST (Costco Wholesale Corporation)
- PEP (PepsiCo)
- MCD (McDonald's Corporation)
- JNJ (Johnson & Johnson)

 

 

식/음료, 소비재, 유통과 관련된 주식들의 비중을 많이 늘린것을 볼 수 있습니다.

이것도 뭐 리오프닝 수혜주라고 볼 수 있을려나요? 정확히 어떤 의미에서 투자를 늘렸을지는 딱히 감이 안오네요.

*지난 3분기에도 비중을 늘렸던 종목들이 눈에 띄는걸 보니, 아무래도 포스트 코로나(Post-covid)를 대비하고 있는듯..?

 

 

지금까지 레이달리오의 4분기 편입/편출 종목에 대해서 알아봤습니다.

감사합니다.